Akcje amerykańskie spadły o ponad 2% w największym spadku od dwóch miesięcy

Akcje amerykańskie odnotowały w poniedziałek największy spadek od dwóch miesięcy, a akcje spółek technologicznych gwałtownie spadły z powodu obaw o ponure perspektywy gospodarcze i obawy, że członkowie Rezerwy Federalnej przyjmą jastrzębi ton na seminarium w tym tygodniu.

Benchmark S&P 500 na Wall Street spadł o 2,1 procent, co jest największym jednodniowym spadkiem od tamtego czasu połowa czerwca. Nastąpiły spadki we wszystkich sektorach, ale najbardziej ucierpiały akcje spółek technologicznych i cykliczne grupy konsumentów, w tym Amazon i Tesla. Zdominowany przez technologię indeks Nasdaq Composite spadł o 2,5 proc.

Akcje spółek technologicznych, które obiecują długoterminowy wzrost, są postrzegane jako szczególnie wrażliwe na wyższe stopy procentowe, ponieważ wyższe stopy obniżają względną wartość zarobków w dalekiej przyszłości.

„Nasdaq jest epicentrum niepewności co do stóp procentowych na giełdzie” – powiedział Julian Howard, dyrektor ds. inwestycji w GAM. „[The Fed] Mówi o jastrzębiach, przez co rynek jest bardzo nerwowy. Zadanie nie zostało zakończone [on inflation]. „

Fed podniósł już w tym roku stopy procentowe trzy razy, starając się obniżyć inflację z najwyższego poziomu od 40 lat, ale urzędnicy podkreślali, że bank centralny musi iść jeszcze dalej.

Choć poniedziałkowe spadki na giełdzie wydawały się kontrastować z silnymi wzrostami w trzecim kwartale, inwestorzy ostrzegali, że wcześniejsze wzrosty nie świadczyły o wzroście optymizmu inwestorów po szokującym początku roku.

„Nie kupuję tak wygodnie wysoko. Myślę, że przez resztę roku będziemy mieli do czynienia z kolejnymi spadkami na rynkach ryzyka” – powiedział Jamie Niven, starszy zarządzający funduszem w Candriam.

Oczekuje się, że prezes Rezerwy Federalnej Jay Powell powtórzy swoje zobowiązanie do agresywnego podnoszenia stóp procentowych na dorocznym posiedzeniu banku centralnego w Jackson Hole w stanie Wyoming pod koniec tego tygodnia.

Joost van Linders, główny analityk inwestycyjny w Van Lanschot Kempen, przewidział, że Powell „[will] uzasadnić, dlaczego tak szybko podnoszą stopy procentowe i dlaczego powinni – powiedział ekonomista Citigroup Andrew Hollenhurst.

Perspektywy jastrzębie znalazły odzwierciedlenie na rynkach obligacji rządowych, gdzie rentowność dwuletnich obligacji skarbowych wrażliwych na politykę wzrosła o 0,06 punktu procentowego do 3,32 procent. Dwuletnia rentowność wzrosła z mniej niż 1 proc. pod koniec ubiegłego roku i wyniosła około 2,5 proc. pod koniec maja. Rentowność benchmarkowej 10-letniej obligacji po raz pierwszy od miesiąca wzrosła powyżej 3 procent.

Wyższe stopy zwrotu odzwierciedlają niższe ceny, a inwestorzy w poniedziałek powiedzieli, że widzieli falę kupowania opcji put na kontrakty futures na Skarb Państwa — zakładają, że wartość kontraktów futures spadnie.

John Brady, dyrektor zarządzający brokera futures RJ O’Brien, powiedział, że bessy, w tym kilka, które wygasają w piątek, są wprowadzane w celu zabezpieczenia przed kolejną potencjalną wyprzedażą na rynku skarbowym po Jackson Hole.

Na rynkach walutowych euro spadło w stosunku do dolara o 0,9% do 0,994 USD, po raz drugi tego lata spadło poniżej 1 USD. W lipcu po raz pierwszy od dwóch dekad osiągnął parytet z dolarem. Obawa przed możliwymi cięciami w dostawach energii do Rosji doprowadziła do: Europejskie ceny gazu i energii w poniedziałek, zwiększając obawy, że kontynent może popaść w recesję.

Regionalny indeks giełdowy Stoxx Europe 600 zamknął się o 1 procent niżej, a niemiecki DAX spadł o 2,3 procent.

Indeks dolara, który mierzy amerykańską walutę w stosunku do koszyka jej odpowiedników i wykazuje tendencję wzrostową w okresach niepewności, wzrósł o 0,7 procent. Indeks wzrósł w tym miesiącu o prawie 3 procent, powracając do rekordowego poziomu od dwóch dekad w lipcu.

Gdzie indziej, akcje Chin kontynentalnych odbiły w poniedziałek po tym, jak Ludowy Bank Chin po raz drugi w tym roku obniżył oprocentowanie kredytów hipotecznych, aby wesprzeć zadłużony sektor nieruchomości. Indeks CSI 300 akcji notowanych w Szanghaju i Shenzhen wzrósł o 0,7 proc.

Dodatkowe raporty Erica Platta w Nowym Jorku