Akcje amerykańskie odnotowały wzrosty po tym, jak protokół Fed wskazywał na kontynuację zacieśnienia

Akcje amerykańskie odnotowały w środę wzrosty po tym, jak minuty z ostatniego posiedzenia Rezerwy Federalnej pokazały, że urzędnicy chcieli zobaczyć więcej dowodów na spowolnienie inflacji i poparli dalsze podwyżki stóp procentowych w 2023 roku.

Benchmark S&P 500 z Wall Street i ciężki indeks Nasdaq Composite wzrosły o 0,3 procent w popołudniowym handlu w Nowym Jorku. Rynki akcji były o ponad 1 procent wyższe przed publikacją protokołu.

Poprzednie wypowiedzi prezesa Rezerwy Federalnej Jaya Powella, że ​​bank centralny USA zwolni tempo podwyżek stóp procentowych „nie wskazywały na jakiekolwiek osłabienie determinacji komitetu do osiągnięcia celu stabilności cen ani oceny, że inflacja jest już na trwałej trajektorii spadkowej ”- mówili respondenci. Na grudniowym spotkaniu wg Protokół sesji.

Inwestorzy wykorzystali również dane ekonomiczne opublikowane w środę, które pokazały, że aktywność produkcyjna w USA skurczyła się w grudniu, drugi miesiąc z rzędu, do najniższego poziomu od maja 2020 r.

Z raportu Instytutu Zarządzania Podażą wynika też, że spadek cen płaconych przez producentów przyspieszył w ubiegłym miesiącu.

„Prawie wszystkie dowody oparte na ankietach wskazują obecnie w najlepszym przypadku na całkowity spadek aktywności lub, co bardziej prawdopodobne, płytkie załamanie, które wkrótce się rozpocznie” – powiedział Paul Ashworth, główny ekonomista Ameryki Północnej w Capital Economics.

Liczba nowych miejsc pracy w USA w listopadzie spadła nieznacznie w porównaniu z poprzednim miesiącem, ale przewyższyła oczekiwania, oferując prawie 10,5 miliona dostępnych miejsc pracy, znacznie więcej niż 10 milionów oczekiwanych przez ekonomistów.

Amerykańskie obligacje rządowe wzrosły, a rentowność 10-letnich obligacji skarbowych spadła o 0,08 punktu procentowego do 3,7 procent. Ceny obligacji rosną wraz ze spadkiem rentowności.

Jeśli chodzi o waluty, dolar amerykański spadł o 0,2 procent w stosunku do koszyka sześciu walut, podczas gdy funt wzrósł o 0,8 procent w stosunku do dolara, a euro wzrosło o 0,5 procent w stosunku do dolara.

„Protokoły z grudniowego posiedzenia Fed nie są dobre dla dolara, a urzędnicy uznają rosnące ryzyko spadków” – powiedział Carl Chamota, główny strateg rynkowy w Corpay.

Chamota dodał, że spowalniająca inflacja w krajach Unii Europejskiej, takich jak Niemcy, oraz niższe ceny gazu pchają funta i euro w górę.

Cieplejsza pogoda oznaczała europejski standard gazu ziemnego Kontrakt spadł o 10 procent do 62,75 euro za megawatogodzinę – najniższy poziom od końca 2021 roku. Ceny ropy Brent również gwałtownie spadły, spadając o 4,1 procent do 78,68 dolarów za baryłkę.

W przypadku europejskich akcji indeks regionalny Stoxx Europe 600 zyskał 1,4 procent, co oznacza wzrost w tym tygodniu do ponad 3 procent. Francuski CAC 40 i niemiecki DAX wzrosły odpowiednio o 2,3 procent i 2,2 procent, osiągając największe jednodniowe zyski od początku listopada. Londyński indeks FTSE 100 zyskał 0,4 proc.

Wyższe ruchy mają miejsce w tygodniu, w którym francuskie, niemieckie i hiszpańskie dane o inflacji nie spełniły oczekiwań, zwiększając nadzieje, że wzrost cen osiągnął szczyt w całej strefie euro. Dane opublikowane w środę pokazały, że zharmonizowany wskaźnik cen konsumpcyjnych we Francji wzrósł w ciągu roku o 6,7 procent do grudnia, spowalniając z 7,1 procent w listopadzie.

Inwestorzy obniżyli swoje oczekiwania co do tego, gdzie ostateczna stopa procentowa EBC może się ustabilizować, a rynek oczekuje obecnie, że stopy procentowe osiągną najwyższy poziom 3,3 procent w lipcu, w dół z 3,5 procent.

Jednak niektórzy inwestorzy mogą się wyprzedzać. Analitycy Rabobanku ostrzegli, że „rynek prawdopodobnie będzie nadal działał zbyt szybko, aby wycenić mniej agresywne środki polityczne” EBC.

Akcje azjatyckie również wzrosły w środę, a indeks Hang Seng w Hongkongu wzrósł o 3,2 procent. Od początku listopada indeks wzrósł o około 40 procent. Chiński indeks CSI 300 akcji notowanych w Szanghaju i Shenzhen wzrósł o 0,1 proc.